Sævik blar opp 100 mill og redder Havila
Havila Shipping er enige med långiverne om en restrukturering av selskapets milliardgjeld, skriver E24. Per Sævik innbetaler 100 millioner i frisk egenkapital for å redde selskapet.
Denne artikkelen er tre år eller eldre.
Selskapets rentebærende gjeld utgjorde per årsskiftet 4,2 milliarder kroner, og avtalen innebærer blant annet følgende:
- Gjelden på skipsflåten deles i to transjer, der den ene på 3,1 milliarder kroner er rentebærende og den andre på 1,1 milliarder kroner ikke er rentebærende.
- Rente- og avdragsbetaling for skipene begrenses til dets inntjening. Dersom et skip ikke tjener nok til å betjene gjelden, så overføres beløpet til gjelden som ikke er rentebærende.
- Den ikke-rentebærende gjelden vil etter restruktureringsperioden konverteres til aksjer i selskapet, tilsvarende maksimalt 47 prosent av Havila-aksjene.
Utvanning av aksjonærene
Avtalen forutsetter samtidig likviditetstilførsel. Det er derfor inngått en avtale med Sævik-familiens Havila Holding AS, som er største eier, om innbetaling av et konvertibelt likviditetslån på 100 millioner kroner. Sævik-familien har både rett og plikt til å konvertere hele eller deler av dette lånet til aksjer for å opprettholde eierandelen sin.
«Aksjonærer vil bli utvannet som følge av långivernes rett til å konvertere ikke rentebærende transje til 47% av aksjene i selskapet kombinert med Havila Holding's rett til å konvertere hele eller deler av likviditetslånet for å opprettholde sitt eierskap i selskapet på 50,96%», skriver Havila.
Restruktureringen er utformet med tanke på å opprettholde en likviditetsbeholdning på 175 millioner kroner gjennom avtaleperioden.
Aksjehopp
Avtaleperioden er på fem år fra 2. januar 2020. Den enkelte långiver har mulighet til å forlenge løpetiden med ett år til 31. desember 2025. Det eneste finansielle lånekravet er at Havila har en likviditet på minimum 50 millioner kroner gjennom avtaleperioden.
Havila melder at det har mottatt støtte for løsningen fra obligasjonseiere som representerer mer enn to tredjedeler av obligasjonseierne i lånet HAVI04 og 45 prosent av obligasjonseierne i HAVI07. De kaller nå inn til obligasjonseiermøter og en ekstraordinær generalforsamling for å behandle avtalen.
Havila-aksjen sendes opp 76 prosent til kurs fire kroner på Oslo Børs etter nyheten. Selskapet har med utgangspunkt i denne aksjekursen en markedsverdi på 95 millioner kroner.
